Por Yantoultra Ngui
CINGAPURA (Reuters) – A provedora de serviços em solo e catering SATS Ltd, com sede em Cingapura, está adquirindo a Worldwide Flight Services (WFS), com sede em Paris, por 1,19 bilhão de euros (1,14 bilhão de dólares) em dinheiro em seu maior negócio de todos os tempos, para criar a maior operadora global de carga aérea do mundo. .
A rede da entidade combinada cobre rotas comerciais responsáveis por mais de 50% do volume global de carga aérea, disseram as empresas em comunicado na quarta-feira.
O CEO da SATS, Kerry Mok, chamou o acordo de “uma oportunidade de transformação para a SATS”, dizendo que criaria um líder global.
A SATS disse que a transação avalia a WFS em um valor empresarial de 2,25 bilhões de euros e levantaria S$ 1,7 bilhão em capital para financiar a compra.
A SATS está comprando a WFS de uma afiliada da firma de private equity americana Cerberus Capital Management.
Ele disse que o acordo impulsionaria o grupo para o primeiro lugar em um setor que inclui a empresa de serviços de aviação Swissport e a dnata, empresa global de serviços aeroportuários e de viagens.
A SATS tem um valor de mercado de US$ 4,35 bilhões (US$ 3 bilhões) e conta com o investidor estatal de Cingapura Temasek Holdings como seu maior acionista, de acordo com dados da Refinitiv.
A SATS disse que a Temasek, que detém uma participação de 41%, ofereceu um compromisso irrevogável de votar a favor da transação.
Na semana passada, a Bloomberg News informou que o SATS havia sondado o financiamento para um possível acordo que poderia valer cerca de US$ 3 bilhões.
O SATS havia dito à bolsa de Cingapura que estava em negociações para comprar a WFS, mas disse que o relatório da Bloomberg continha “fatos materialmente imprecisos”.
A negociação de ações da SATS, que caiu 5,4% na semana passada, foi interrompida mais cedo na quarta-feira.
A SATS disse que a compra seria “imediatamente acretiva financeiramente” em uma base proforma e aumentaria o lucro por ação da SATS em 78%, para 3,2 centavos de Cingapura, de 1,8 centavos reportados para o ano até março, e aumentaria a receita em mais de 200%.
A WFS reportou 1,722 bilhão de euros em receita e lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização de 232 milhões de euros no ano encerrado em março de 2022.
Fundada em 1984, a WFS é a maior fornecedora de logística de carga aérea do mundo e uma importante fornecedora de serviços técnicos e de assistência em terra. Tem mais de 300 clientes e emprega 32.300 funcionários, disse a empresa.
A SATS disse que havia comprometido financiamento para financiar a compra da WFS por meio de uma instalação de ponte de aquisição. O plano de captação de base compreende caixa interno e uma captação de capital de acionistas existentes e novos investidores estratégicos.
A expectativa é de que o acordo seja concluído em março de 2023.
O BofA Securities é o principal consultor financeiro do negócio, enquanto o DBS Bank é o consultor financeiro.
(US$ 1 = 1,0458 euros)
(US$ 1 = 1,4468 dólares de Cingapura)
(Reportagem de Yantoultra Ngui; Redação de Anshuman Daga; Edição de Muralikumar Anantharaman e Elaine Hardcastle)
Por Yantoultra Ngui
CINGAPURA (Reuters) – A provedora de serviços em solo e catering SATS Ltd, com sede em Cingapura, está adquirindo a Worldwide Flight Services (WFS), com sede em Paris, por 1,19 bilhão de euros (1,14 bilhão de dólares) em dinheiro em seu maior negócio de todos os tempos, para criar a maior operadora global de carga aérea do mundo. .
A rede da entidade combinada cobre rotas comerciais responsáveis por mais de 50% do volume global de carga aérea, disseram as empresas em comunicado na quarta-feira.
O CEO da SATS, Kerry Mok, chamou o acordo de “uma oportunidade de transformação para a SATS”, dizendo que criaria um líder global.
A SATS disse que a transação avalia a WFS em um valor empresarial de 2,25 bilhões de euros e levantaria S$ 1,7 bilhão em capital para financiar a compra.
A SATS está comprando a WFS de uma afiliada da firma de private equity americana Cerberus Capital Management.
Ele disse que o acordo impulsionaria o grupo para o primeiro lugar em um setor que inclui a empresa de serviços de aviação Swissport e a dnata, empresa global de serviços aeroportuários e de viagens.
A SATS tem um valor de mercado de US$ 4,35 bilhões (US$ 3 bilhões) e conta com o investidor estatal de Cingapura Temasek Holdings como seu maior acionista, de acordo com dados da Refinitiv.
A SATS disse que a Temasek, que detém uma participação de 41%, ofereceu um compromisso irrevogável de votar a favor da transação.
Na semana passada, a Bloomberg News informou que o SATS havia sondado o financiamento para um possível acordo que poderia valer cerca de US$ 3 bilhões.
O SATS havia dito à bolsa de Cingapura que estava em negociações para comprar a WFS, mas disse que o relatório da Bloomberg continha “fatos materialmente imprecisos”.
A negociação de ações da SATS, que caiu 5,4% na semana passada, foi interrompida mais cedo na quarta-feira.
A SATS disse que a compra seria “imediatamente acretiva financeiramente” em uma base proforma e aumentaria o lucro por ação da SATS em 78%, para 3,2 centavos de Cingapura, de 1,8 centavos reportados para o ano até março, e aumentaria a receita em mais de 200%.
A WFS reportou 1,722 bilhão de euros em receita e lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização de 232 milhões de euros no ano encerrado em março de 2022.
Fundada em 1984, a WFS é a maior fornecedora de logística de carga aérea do mundo e uma importante fornecedora de serviços técnicos e de assistência em terra. Tem mais de 300 clientes e emprega 32.300 funcionários, disse a empresa.
A SATS disse que havia comprometido financiamento para financiar a compra da WFS por meio de uma instalação de ponte de aquisição. O plano de captação de base compreende caixa interno e uma captação de capital de acionistas existentes e novos investidores estratégicos.
A expectativa é de que o acordo seja concluído em março de 2023.
O BofA Securities é o principal consultor financeiro do negócio, enquanto o DBS Bank é o consultor financeiro.
(US$ 1 = 1,0458 euros)
(US$ 1 = 1,4468 dólares de Cingapura)
(Reportagem de Yantoultra Ngui; Redação de Anshuman Daga; Edição de Muralikumar Anantharaman e Elaine Hardcastle)
Discussão sobre isso post