A Navient, que já foi uma das maiores empresas de empréstimos estudantis do país, chegou a um acordo de US$ 1,85 bilhão com 39 estados para encerrar alegações de que havia feito empréstimos predatórios que sobrecarregavam os mutuários com dívidas esmagadoras que dificilmente pagariam.
O acordo, anunciado na quinta-feira, exige que a Navient cancele US$ 1,7 bilhão em dívidas de empréstimos estudantis privados inadimplentes para quase 66.000 mutuários e pague US$ 95 milhões em restituição. Os empréstimos privados foram cruciais para a capacidade da Navient de fazer um grande volume de empréstimos federais lucrativos, disseram os promotores.
“A Navient repetidamente e deliberadamente colocou os lucros à frente de seus mutuários – ela se envolveu em práticas enganosas e abusivas, mirou estudantes que sabiam que teriam dificuldades para pagar empréstimos e colocou um fardo injusto nas pessoas que tentavam melhorar suas vidas por meio da educação”, disse Josh Shapiro. , o procurador-geral da Pensilvânia, um dos vários estados que processaram a Navient.
A maioria dos que contraíram os empréstimos que serão perdoados pelo acordo frequentou escolas com fins lucrativos – como o extinto Instituto Técnico ITT – que geralmente têm baixas taxas de graduação e registros ruins de colocação no emprego. Os empréstimos privados foram – nas próprias palavras de Navient, de acordo com documentos legais – um “anzol com isca” para atrair mais empréstimos garantidos pelo governo federal.
Em algumas escolas, Navient previu que mais de 90% dos empréstimos seriam inadimplentes. Mas o que perdeu com os empréstimos privados foi superado em muito pelo que ganhou com os empréstimos federais – garantidos pelo governo – que os alunos dessas escolas fizeram.
De acordo com as regras do Departamento de Educação, não mais de 90% dos pagamentos de mensalidades de uma escola podem vir de financiamento federal. Os empréstimos privados destinavam-se, de acordo com documentos judiciais, a preencher essa lacuna e atrair estudantes que, então, fariam os lucrativos empréstimos federais dos quais as escolas – e a Navient – dependiam.
A Navient, que não admitiu qualquer falha no acerto, disse em um comunicado que não agiu ilegalmente. “A decisão da empresa de resolver esses assuntos, que foram baseados em reclamações infundadas, nos permite evitar o ônus adicional, despesas, tempo e distração para prevalecer no tribunal”, disse Mark Heleen, diretor jurídico da Navient.
O acordo, que cobre apenas os mutuários dos estados participantes e Washington, DC, encerra grande parte de um conjunto de ações judiciais vinculadas que começaram há cinco anos, quando promotores federais e estaduais processaram a empresa, que estava no centro da dívida estudantil. sistema de coleta.
O Consumer Financial Protection Bureau processou em um tribunal federal pelo que chamou de erros e táticas da Navient que inflaram as contas dos mutuários em bilhões de dólares. Vários procuradores-gerais estaduais também entraram com ações estaduais alegando que Sallie Mae – empresa antecessora da Navient, da qual se separou em 2014 – fez empréstimos subprime privados a tomadores que sabiam ter crédito mais fraco e provavelmente entrariam em default.
Essas reivindicações são o foco do acordo que foi anunciado na quinta-feira, mas também resolveu as acusações dos estados de que a Navient inflacionou as contas dos mutuários ao direcionar os mutuários federais a uma dispendiosa tolerância de longo prazo, em vez de planos de pagamento baseados em renda mais acessíveis. O acordo prevê pagamentos de cerca de US$ 260 por pessoa a serem distribuídos a 350.000 mutuários que foram colocados em certos programas de tolerância. O processo da agência do consumidor, que também se concentra nessas reivindicações, continua.
Pelo acordo, que foi submetido ao Tribunal Distrital dos EUA para o Distrito Médio da Pensilvânia para aprovação, a Navient também pagará aos estados participantes US$ 145 milhões.
Se o acordo for aprovado, a Navient notificará os mutuários cujas dívidas serão perdoadas. Os detalhes do acordo foram publicados pelos estados participantes em um novo site, NavientAGsettlement. com.
Os empréstimos que serão cancelados, de acordo com o acordo proposto, são empréstimos vencidos feitos em 2002 e posteriormente a mutuários em determinadas escolas com fins lucrativos ou por meio de iniciativas da Navient, incluindo seus programas “Oportunidade” e “Recurso”. As escolas elegíveis incluem grandes redes com fins lucrativos, como ITT e Corinthian Colleges – ambas faliram – bem como Bridgepoint Education, DeVry University e Education Management Corporation.
Mas alguns que frequentaram essas escolas ainda serão deixados de fora: a Navient concordou em eliminar o saldo remanescente desses empréstimos apenas para pessoas em locais que participaram do acordo. Onze estados, incluindo o Texas, não participaram.
Estudantes que moram em localidades participantes que frequentaram universidades públicas, mas receberam empréstimos “não tradicionais” – definidos no acordo como aqueles feitos para mutuários que tinham uma pontuação de crédito abaixo de 640 no momento em que o empréstimo foi feito – também terão direito à eliminação de seus empréstimos inadimplentes Fora.
Notavelmente, os alunos que estavam em dia com seus empréstimos em 30 de junho de 2021 – o que significa que ainda estão pagando suas contas – não terão seus empréstimos cancelados. Representantes de Shapiro, procurador-geral da Pensilvânia, não responderam imediatamente a uma pergunta sobre por que esses empréstimos foram deixados de fora do acordo.
Embora os empréstimos eliminados sejam um grande alívio para os mutuários que os contraíram, a maioria das dívidas que a Navient está concordando em liquidar são empréstimos vencidos há muito tempo para os quais já era improvável que fossem pagos. A Navient avaliou os US$ 1,7 bilhão que concordou em perdoar em apenas US$ 50 milhões – o total que esperava poder recuperar, disse a empresa na quinta-feira em um documento regulatório.
A agência federal do consumidor se recusou a comentar na quinta-feira. A Navient parecia disposta a resolver a investigação da agência nos meses finais do governo Obama, mas as negociações fracassaram após a vitória do presidente Donald J. Trump em 2016. A agência, há muito alvo de críticas dos republicanos, processou a Navient dois dias antes de Trump. A posse de Trump, e o litígio durou mais que seu governo.
Navient decidiu no ano passado sair do negócio federal de empréstimos estudantis. Encerrou o contrato com a Secretaria de Educação, o que permitiu à empresa transferir suas 5,6 milhões de contas de mutuários para um novo fornecedor, Maximus, que faz negócios como Aidvantage.
Mas a empresa manteve uma carteira de empréstimos estudantis privados no valor de bilhões de dólares, e mais tarde retomou essa linha de negócios. A Navient emitiu US$ 17 bilhões em novos empréstimos privados desde que se separou da Sallie Mae.
“Esta é uma grande vitória para as pessoas com dívidas estudantis”, disse Mike Pierce, diretor executivo do Student Borrower Protection Center. “Passamos muito tempo pensando e conversando sobre como consertar o sistema federal de empréstimos estudantis, e muitas vezes ignoramos quantas pessoas extremamente vulneráveis economicamente estão presas a esses empréstimos estudantis privados que estão destinados ao fracasso”.
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